◆业绩预测◆
截止2024-05-07,6个月以内共有 15 家机构发了 16 篇研报。
预测2024年每股收益 6.63 元,较去年同比增长 24.43% ,预测2024年净利润 11.34 亿元,较去年同比增长 24.51% 。
年度 | 预测机构数 | 每股收益(元) 最小值均值最大值行业平均 |
净利润(亿元) 最小值均值最大值行业平均 |
---|
2024年 | 15 | 5.736.637.441.24 | 9.7911.3412.706.83 |
2025年 | 15 | 6.668.269.401.64 | 11.3914.1216.069.46 |
2026年 | 11 | 7.6610.1111.152.36 | 13.0917.2919.0716.40 |
截止2024-05-07,6个月以内共有 15 家机构发了 16 篇研报。
预测2024年每股收益 6.63 元,较去年同比增长 24.43% ,预测2024年营业收入 48.79 亿元,较去年同比增长 33.20% 。
年度 | 预测机构数 | 每股收益(元) 最小值均值最大值行业平均 |
营业收入(亿元) 最小值均值最大值行业平均 |
---|
2024年 | 15 | 5.736.637.441.24 | 44.7448.7953.2999.97 |
2025年 | 15 | 6.668.269.401.64 | 51.9260.9065.92125.34 |
2026年 | 11 | 7.6610.1111.152.36 | 62.0874.2977.11201.32 |
近1个月 | 近3个月 | 近6个月 | 近1年 | 近2年 |
---|
买入 | 10 | 10 | 14 | 25 | 79 |
未披露 | 1 | 3 | |||
增持 | 2 | 2 | 2 | 6 | 25 |
预测数据根据各机构发布的研究报告摘录所得,历史7年财务数据均为上市公司财报披露数据,与本终端立场无关。
◆预测指标◆
指标名称 | 2021(实际) | 2022(实际) | 2023(实际) | 2024(预测) | 2025(预测) | 2026(预测) |
---|
每股收益(元) | 2.34 | 4.79 | 5.33 | 6.52 | 8.16 | 10.11 |
每股净资产(元) | 29.29 | 33.60 | 37.64 | 43.93 | 51.73 | 61.29 |
净利润(万元) | 39838.30 | 81764.29 | 91052.60 | 111530.83 | 139490.25 | 172890.09 |
净利润增长率(%) | 120.49 | 105.24 | 11.36 | 22.49 | 24.92 | 21.94 |
营业收入(万元) | 170664.32 | 270549.84 | 366296.54 | 483230.00 | 604845.00 | 742878.18 |
营收增长率(%) | 77.22 | 58.53 | 35.39 | 31.92 | 25.11 | 22.82 |
销售毛利率(%) | 36.73 | 40.30 | 37.51 | 36.71 | 36.87 | 36.67 |
净资产收益率(%) | 7.97 | 14.25 | 14.15 | 15.14 | 16.18 | 16.66 |
市盈率PE | 161.84 | 68.35 | 33.98 | 22.66 | 18.20 | 14.74 |
市净值PB | 12.90 | 9.74 | 4.81 | 3.36 | 2.84 | 2.42 |
◆预测明细◆
报告日期 | 机构名称 | 评级 | 每股收益 2024预测2025预测2026预测 |
净利润(万元) 2024预测2025预测2026预测 |
---|
2024-04-14 | 中邮证券 | 买入 | 6.668.4410.35 | 113926.00144383.00176951.00 |
2024-04-12 | 中金公司 | 买入 | 5.916.78- | 101000.00116000.00- |
2024-04-10 | 东北证券 | 买入 | 6.688.1810.03 | 114200.00139900.00171600.00 |
2024-04-10 | 西部证券 | 增持 | 6.688.3910.00 | 114300.00143500.00171000.00 |
2024-04-10 | 中泰证券 | 买入 | 6.308.6010.29 | 107700.00147100.00175900.00 |
2024-04-10 | 开源证券 | 买入 | 6.868.4310.44 | 117200.00144100.00178500.00 |
2024-04-09 | 广发证券 | 买入 | 6.568.3810.15 | 112200.00143200.00173500.00 |
2024-04-09 | 平安证券 | 增持 | 6.688.4710.44 | 114200.00144800.00178500.00 |
2024-04-09 | 华泰证券 | 买入 | 5.736.667.66 | 97944.00113900.00130900.00 |
2024-04-08 | 方正证券 | 买入 | 6.768.6010.64 | 115600.00147100.00181900.00 |
2024-04-08 | 华金证券 | 买入 | 7.028.9211.15 | 120000.00152600.00190700.00 |
2024-04-07 | 国投证券 | 买入 | 6.448.0310.08 | 110100.00137300.00172340.00 |
2023-12-01 | 东方证券 | - | 5.317.018.65 | 90800.00119900.00147900.00 |
2023-11-14 | 开源证券 | 买入 | 5.356.868.43 | 91500.00117200.00144100.00 |
2023-11-12 | 国信证券 | 买入 | 5.346.537.74 | 91200.00111400.00132200.00 |
2023-11-09 | 首创证券 | 买入 | 5.397.449.40 | 92002.00126998.00160573.00 |
2023-11-02 | 中金公司 | 买入 | 5.386.73- | 92000.00115000.00- |
2023-10-30 | 华泰证券 | 买入 | 5.585.846.41 | 95378.0099799.00109500.00 |
2023-10-29 | 广发证券 | 买入 | 5.908.3711.41 | 100900.00143100.00195100.00 |
2023-10-28 | 方正证券 | 增持 | 5.517.479.31 | 94100.00127700.00159100.00 |
2023-10-22 | 方正证券 | 增持 | 5.517.489.32 | 94100.00127800.00159200.00 |
2023-09-08 | 长城证券 | 增持 | 5.336.778.49 | 91000.00115700.00145100.00 |
2023-09-04 | 国泰君安 | 买入 | 5.647.408.67 | 96300.00126300.00148000.00 |
2023-09-03 | 广发证券 | 买入 | 6.269.0012.14 | 107000.00153600.00207300.00 |
2023-09-03 | 平安证券 | 增持 | 5.647.168.47 | 96400.00122300.00144700.00 |
2023-09-02 | 国信证券 | 买入 | 5.567.319.06 | 94900.00124800.00154800.00 |
2023-09-01 | 中金公司 | 买入 | 5.807.49- | 99000.00128000.00- |
2023-08-31 | 开源证券 | 买入 | 5.366.868.43 | 91500.00117200.00144100.00 |
2023-08-30 | 国联证券 | - | 5.316.658.55 | 90700.00113600.00146100.00 |
2023-08-30 | 华泰证券 | 买入 | 5.417.058.23 | 92360.00120400.00140500.00 |
2023-08-30 | 安信证券 | 买入 | 5.827.6010.05 | 99420.00129840.00171570.00 |
2023-05-15 | 国信证券 | 买入 | 5.978.0310.31 | 102000.00137100.00176100.00 |
2023-04-28 | 广发证券 | 买入 | 6.669.2112.30 | 113800.00157300.00210100.00 |
2023-04-21 | 首创证券 | 买入 | 7.089.5812.92 | 120900.00163600.00220600.00 |
2023-04-15 | 中航证券 | 买入 | 6.488.9511.76 | 110677.00152803.00200785.00 |
2023-04-13 | 东方财富证券 | 增持 | 6.639.1211.88 | 113263.00155778.00202962.00 |
2023-04-12 | 中信证券 | 买入 | 7.029.0811.65 | 119900.00155054.00199044.00 |
2023-04-11 | 国信证券 | 买入 | 6.719.0911.90 | 114500.00155200.00203200.00 |
2023-04-11 | 中泰证券 | 买入 | 6.819.4211.88 | 116400.00160900.00202900.00 |
2023-04-11 | 群益证券 | 买入 | 5.888.90- | 100400.00152000.00- |
2023-04-10 | 广发证券 | 买入 | 6.889.2712.34 | 117500.00158300.00210700.00 |
2023-04-10 | 方正证券 | 增持 | 6.578.8810.55 | 112300.00151700.00180200.00 |
2023-04-10 | 长城证券 | 增持 | 6.588.9011.79 | 112400.00152000.00201400.00 |
2023-04-09 | 东北证券 | 买入 | 6.768.7910.92 | 115400.00150100.00186400.00 |
2023-04-09 | 华泰证券 | 买入 | 6.648.9510.20 | 113400.00152800.00174200.00 |
2023-04-09 | 华金证券 | 买入 | 6.658.8711.91 | 113600.00151500.00203400.00 |
2023-04-09 | 开源证券 | 买入 | 6.749.1712.18 | 115000.00156600.00208000.00 |
2023-04-08 | 平安证券 | 增持 | 6.568.8411.74 | 112100.00151000.00200500.00 |
2023-04-08 | 安信证券 | 买入 | 6.549.2212.97 | 111770.00157510.00221470.00 |
2023-02-02 | 国信证券 | 买入 | 7.1910.11- | 122700.00172400.00- |
2023-02-01 | 首创证券 | 买入 | 7.2310.32- | 123400.00176060.00- |
2023-01-31 | 广发证券 | 买入 | 10.024.80- | 171100.0082000.00- |
2023-01-31 | 国联证券 | - | 4.796.21- | 81800.00106100.00- |
2023-01-31 | 民生证券 | 增持 | 7.024.80- | 119900.0082000.00- |
2023-01-31 | 方正证券 | 增持 | 4.809.04- | 81900.00154500.00- |
2023-01-31 | 华泰证券 | 买入 | 7.034.82- | 120100.0082314.00- |
2023-01-30 | 东北证券 | 买入 | 9.764.91- | 166700.0083900.00- |
2023-01-30 | 招商证券 | 增持 | 8.114.80- | 138500.0081900.00- |
2023-01-30 | 中泰证券 | 买入 | 6.796.79- | 116000.00116000.00- |
2022-12-24 | 东方证券 | 买入 | 4.596.999.85 | 78400.00119400.00168200.00 |
2022-11-08 | 国泰君安 | 买入 | 4.696.288.87 | 80000.00107200.00151400.00 |
2022-11-07 | 国联证券 | 买入 | 4.486.028.14 | 76400.00102800.00139000.00 |
2022-10-31 | 国信证券 | 买入 | 4.736.378.56 | 80700.00108800.00146100.00 |
2022-10-29 | 光大证券 | 买入 | 4.717.259.53 | 80300.00123700.00162600.00 |
2022-10-28 | 中信证券 | 买入 | 4.967.029.08 | 84648.00119850.00154923.00 |
2022-10-28 | 广发证券 | 买入 | 4.897.1110.09 | 83500.00121500.00172400.00 |
2022-10-28 | 开源证券 | 买入 | 4.826.749.17 | 82200.00115000.00156600.00 |
2022-10-27 | 招商证券 | 增持 | 4.676.228.11 | 79800.00106300.00138500.00 |
2022-10-27 | 平安证券 | 增持 | 5.097.009.57 | 86800.00119500.00163400.00 |
2022-10-26 | 民生证券 | 增持 | 4.786.979.59 | 81600.00119100.00163700.00 |
2022-10-25 | 长城证券 | 增持 | 4.696.968.57 | 80154.00118824.00146433.00 |
2022-10-25 | 安信证券 | 买入 | 4.736.729.77 | 80750.00114710.00166640.00 |
2022-09-22 | 国泰君安 | 买入 | 4.476.258.33 | 76300.00106700.00142200.00 |
2022-09-02 | 中金公司 | 买入 | 4.456.62- | 76000.00113000.00- |
2022-09-01 | 国元证券 | 买入 | 4.506.499.01 | 76808.00110771.00153780.00 |
2022-08-31 | 国信证券 | 买入 | 4.556.378.67 | 77600.00108700.00148000.00 |
2022-08-31 | 中泰证券 | 买入 | 4.616.538.87 | 78700.00111500.00151400.00 |
2022-08-29 | 华鑫证券 | 买入 | 4.536.509.07 | 77300.00110900.00154700.00 |
2022-08-29 | 首创证券 | 买入 | 4.576.579.08 | 77980.00112090.00154960.00 |
2022-08-28 | 中信证券 | 买入 | 4.586.008.55 | 78221.00102445.00145901.00 |
2022-08-28 | 兴业证券 | 增持 | 4.556.378.99 | 77600.00108700.00153300.00 |
2022-08-28 | 华泰证券 | 买入 | 4.596.409.00 | 78350.00109200.00153700.00 |
2022-08-28 | 开源证券 | 买入 | 4.476.028.39 | 76300.00102800.00143200.00 |
2022-08-27 | 平安证券 | 增持 | 4.506.689.03 | 76800.00114000.00154100.00 |
2022-08-27 | 民生证券 | 增持 | 4.506.659.30 | 76900.00113600.00158800.00 |
2022-08-26 | 中航证券 | 买入 | 4.716.708.53 | 80498.00114401.00145611.00 |
2022-08-26 | 安信证券 | 买入 | 4.515.777.76 | 76970.0098400.00132430.00 |
2022-08-21 | 兴业证券 | 增持 | 4.556.378.99 | 77600.00108700.00153300.00 |
2022-07-17 | 招商证券 | 增持 | 4.336.068.24 | 73900.00103300.00140600.00 |
2022-07-16 | 民生证券 | 增持 | 4.556.889.64 | 77700.00117400.00164500.00 |
2022-07-15 | 中信证券 | 买入 | 4.385.547.64 | 74712.0094566.00130428.00 |
2022-07-15 | 广发证券 | 买入 | 4.276.128.80 | 72900.00104500.00150100.00 |
2022-07-15 | 华鑫证券 | 买入 | 4.155.938.32 | 70700.00101100.00141900.00 |
2022-07-15 | 华泰证券 | 买入 | 4.115.627.49 | 70193.0095847.00127700.00 |
2022-07-15 | 开源证券 | 买入 | 4.316.028.22 | 73500.00102700.00140200.00 |
2022-07-14 | 东北证券 | 买入 | 4.436.989.66 | 75600.00119100.00164800.00 |
2022-07-14 | 华安证券 | 买入 | 3.885.647.80 | 66200.0096200.00133100.00 |
2022-07-14 | 长城证券 | 买入 | 4.346.098.46 | 73997.00103817.00144330.00 |
2022-06-14 | 浙商证券 | 买入 | 3.905.928.35 | 66600.00101000.00142500.00 |
2022-05-31 | 东吴证券 | 买入 | 3.785.447.73 | 64500.0092900.00131900.00 |
◆研报摘要◆
- ●2024-05-06 斯达半导:毛利率短期承压,海外市场与碳化硅起量有望修复产品价格中枢 (国信证券 胡剑,胡慧,叶子,周靖翔)
- ●短期新能源产品价格降幅高于我们此前预期,下调24-25年产品毛利率,中长期维度我们看好公司海外与碳化硅的先发优势,预计24-26年公司归母净利润9.6/10.8/12.3亿元(前值24-25年11.1/13.2亿元),对应24-26年PE分别为25/22/20倍,维持“买入”评级。
- ●2024-05-04 斯达半导:短期业绩承压,车规产品有望持续放量 (中泰证券 王芳,杨旭,游凡)
- ●鉴于公司24Q1业绩承压,我们更新对公司2024-26年盈利预测为10.2/12.8/15.3亿元(原预测为10.77/14.71/17.59亿元),对应PE为23/19/16倍。鉴于公司在新能源领域的领先地位,公司有望充分受益于前期车型定点带来的收入增长。维持“买入”评级。
- ●2024-04-14 斯达半导:Q4业绩超预期,汽车主驱模块持续放量 (中邮证券 吴文吉)
- ●Q4毛利率超预期,盈利能力持续改善。公司2023年实现营收36.63亿元,同比+35.39%;归母净利润为9.11亿元,同比+11.36%;全年毛利率为37.51%,同比-2.79%。我们预计公司2024-2026年归母净利润11.4/14.4/17.7亿元,首次覆盖,给予“买入”评级。
- ●2024-04-10 斯达半导:车规模块+海外收入高增长,SiC持续突破打开空间 (东北证券 李玖,王浩然)
- ●我们预计公司2024/2025/2026年归母净利润分别为11.42/13.99/17.16亿元,对应PE为23/19/15倍,首次覆盖,给予“买入”评级。
- ●2024-04-10 斯达半导:2023年年度报告点评:车规业务高增,持续发力海外市场与产能建设 (西部证券 贺茂飞)
- ●预计公司24-26年归母净利润分别为11.43、14.35、17.10亿元,对应PE分别为22.1、17.6、14.8倍,维持“增持”评级。
◆同行业研报摘要◆大智慧行业:电子设备
- ●2024-05-07 嘉元科技:出货量同比增长,加工费下降盈利承压 (中银证券 武佳雄,李扬)
- ●考虑到铜箔行业新进入者增加,市场竞争仍较激烈,但公司铜箔产销保持增长,产能和技术保持领先,结合公司年报和一季报,我们将公司2024-2026年的预测每股盈利调整至-0.05/0.49/0.86元(原预测摊薄每股收益为1.96/2.51/-元),对应市盈率-/30.3/17.2倍;维持增持评级。
- ●2024-05-07 浪潮信息:AI基础设施需求旺盛,公司充分受益 (太平洋证券 曹佩)
- ●公司发布2023年年报,收入658.67亿元,同比减少5.41%;归母净利润17.83亿元,同比减少14.54%。AI算力需求预计仍然保持旺盛。预计2024-2026年公司的EPS分别为1.40\1.73\2.04元,维持“买入”评级。
- ●2024-05-07 中航光电:23年业绩稳增,产业化能力稳步提升 (东北证券 王凤华)
- ●我们预测24-26年公司营收分别为244.85/298.75/354.87亿元,归母净利润分别为42.24/52.85/64.59亿元,对应EPS为1.99/2.49/3.05元,PE17.26/13.80/11.29X,维持“买入”评级。
- ●2024-05-07 华测导航:年报点评报告:业绩成长性凸显,长期受益于低空+自动驾驶 (天风证券 唐海清,余芳沁,王奕红,缪欣君)
- ●我们预测公司24-26年归母净利润分别为5.63/6.69/7.85亿元,对应PE为29X/24X/21,维持“增持”评级。
- ●2024-05-07 传音控股:年报点评:新兴市场高成长 (海通证券 张晓飞,李轩)
- ●我们判断公司有望分享第三世界利基市场快速成长的红利,伴随手机渗透率的持续提升,叠加功能机向智能机转换带来的ASP提升,我们预计24-26年EPS分别为7.89/9.26/10.96元,考虑到可比公司估值水平,公司所在区域市场的高增速,给予24年PE估值区间20-25x,对应合理价值区间157.8-197.25元,维持“优于大市”评级。
- ●2024-05-07 圣邦股份:一季度业绩向好,产品矩阵持续丰富加速平台化布局 (中信建投 刘双锋,乔磊)
- ●我们预计公司2024年-2026年收入分别为31.91亿元、38.62亿元、46.36亿元,预计归母净利润分别为3.64亿元、6.22亿元、8.95亿元,当前股价对应PE分别为97、57、40倍,维持“买入”评级。
- ●2024-05-07 长盈精密:MR/钛合金/PC持续突破,新能源稼动率稳步提升,盈利能力明显改善 (中信建投 刘双锋,乔磊)
- ●随着AI催化消费电子复苏,终端加快更新迭代,新能源市场持续回暖,大客户需求稳步提升,定增募资项目补充产能,形成规模效益,公司前景持续向好。我们预计公司2024年-2026年收入分别为169.45亿元、200.89亿元、234.26亿元,预计归母净利润分别为7.54亿元、8.78亿元、10.70亿元,当前股价对应PE分别为18、15、12倍,维持“买入”评级。
- ●2024-05-06 浪潮信息:一季度收入显著提升,加大采购上游部件 (东兴证券 石伟晶)
- ●受益于全球AI产业大趋势,我们预计公司2024-2026年营业收入分别为724.93亿元、833.77、958.98亿元,归母净利润分别为20.68亿元、26.67亿元、33.91亿元,对应PE分别为27、21、17倍,给予“推荐”评级。
- ●2024-05-06 三未信安:业绩短期承压,积极布局抗量子密码等领域 (国投证券 赵阳,夏瀛韬)
- ●公司为商密行业实现纵向一体化的厂商,具有稀缺性。公司研发实力强劲,起家于商密行业中高壁垒的板卡/整机领域,向上自研芯片带来成本、性能优势,向下拓展系统打开成长空间。此外,公司高性能自研芯片打开物联网市场,构筑第二成长曲线,成长空间广阔。我们预计公司2024年-2026年的营业收入分别为4.42/5.61/6.91亿元,归母净利润分别为0.85/1.19/1.52亿元。维持买入-A的投资评级,6个月目标价为43.80元,相当于2024年30倍的动态市盈率。
- ●2024-05-06 格科微:年报点评:中高端CIS新品开始量产出货,24Q1收入及业绩实现高增 (平安证券 付强,闫磊,徐碧云,徐勇)
- ●结合公司财报和行业发展,我们调整了公司盈利预期,预计2024-2026年公司净利润分别为1.47亿元(前值为2.45亿元)、2.39亿元(前值为3.84亿元)和3.70亿元(新增),对应4月30日收盘价的PE分别为293.2X、180.2X和116.7X。由于折旧和新品价格竞争策略等方面的原因,公司盈利可能受到一些影响,但我们看好公司在CIS和显示驱动赛道的发展潜力,维持“推荐”评级。